El apalancamiento permite a un cliente operar en bolsa sin poner el importe final. En su lugar, se requiere una cantidad de margen. Los traders utilizan el apalancamiento para aumentar significativamente la rentabilidad de una inversión CFD. En pocas palabras, el apalancamiento es un préstamo que se ofrece a un inversor por el broker que está manejando su cuenta. El apalancamiento varía de acuerdo con los instrumentos.

Cantidades de apalancamiento genéricas ofrecidas por la mayoría de los brokers:

Ejemplos de apalancamiento financiero

1. Decides que quieres comprar acciones de Google. En lugar de comprar 1.000 acciones de Google de un broker, compras 1.000 CFDs de Google en una plataforma de negociación. Si hay una caída de 4$ por acción en el precio de Google, recibiría una pérdida de 4.000 $. Sin embargo, si hay un aumento de 4 $ por acción en el precio de Google, recibiría una ganancia de 4.000 $, al igual que si se hubiera comprado las acciones de forma real.

2. Con un depósito de 1,000 $ su capital es de 1.000 $, el apalancamiento para el comercio de divisas: 1:400. El total para operar en bolsa es de 1,000 $ x 400 = $ 400.000 $.

3. Abre una cuenta con 5.000 $ como margen, que es la garantía o la equidad en su cuenta de trading. Su apalancamiento es de 50:1 para los principales pares de divisas. Esto implica que usted puede poner en un máximo de 250.000 $ (5,000 $ x 50) en la operación de divisas.

Margen de la operación

Operando en bolsa online, la palabra margen se usa para describir un producto que es usado como garantía para tomar posición en el mercado. Operar con margen permite a los traders abrir posiciones de crédito – incrementando el poder de compra del cliente.

Cuando un trader comercia con margen, utiliza una asignación de crédito gratis a corto plazo por parte del broker. Este crédito a corto plazo se utiliza para volúmenes que superan con creces el valor monetario del trader.

El margen sirve como garantía para cubrir cualquier pérdida en la que pueda incurrir. Desde que nada está en realidad siendo comprado o vendido para entrega, el único requerimiento, y de hecho el único propósito real de tener fondos en su cuenta, es para tener suficiente margen.

CDFs permiten a un trader ir a corta o larga posición usando margen. Siempre hay dos tipos de márgenes en una operación de CFD.

1. Margen Inicial – (oscila entre el 3% y el 30% para las acciones/stocks y 0,5% – 1% para los índices, divisas y materias primas).

   El margen inicial es esencialmente un depósito. Tomemos, por ejemplo, stocks líquidos con alta liquidez, como Vodafone donde el margen inicial estarán más cerca del 3%, y dependiendo del bróker y de la relación del cliente con la empresa el depósito tal vez sea incluso más bajo. Sin embargo, con menos capitalización con y con menos stock líquido es probable que el margen sea al menos del 10% sino mayor. El margen inicial siempre será deducido de la cuenta del cliente y remplazado una vez que la operación está cubierta.

2. Margen de Variación – (“Precios de mercado”).

   El margen de variación se aplica a las posiciones si se mueven en contra de un cliente. Por ejemplo, si un trarder de CFD va a comprar 1.000 acciones de Twitter utilizando CFDs en 100p y el precio se mueve a la baja a 90p el broker deduciría 100 $ en el margen de variación (1.000 acciones x 10p) de la cuenta del cliente. Tenga en cuenta, todo esto se hace en tiempo real, ya que el mercado se mueve más bajo, llamado ‘precio de mercado’. Por el contrario, si el precio de la acción se mueve a la alza 10p el bróker meterá en la cuenta del cliente 100 $ de beneficio.

Spread

El spread es la diferencia entre la oferta y el precio de venta de un valor o activo.

Digamos que su broker cita EUR/USD en 1.5602/05, esto significa que puede comprar 1 euro por 1.5605 USD o vender 1 euro por 1.5602 USD.

Hay básicamente 2 tipos de spreads, fijos y variables.

1. Los Spreads fijos

   Un spread fijo nunca cambia. Esto ayuda a que el trader planifique sus costes de negociación de manera más eficaz, ya que ya saben cuánto van a diferir de los precios de oferta y demanda cuando operan. Los spreads seguirán siendo los mismos, incluso cuando nuevos eventos surjan, normalmente cuando haya volatilidad en el mercado. El broker podría ofrecer un spread 2 pip en el USD/JPY como ejemplo. Esto puede ser útil cuando está negociando los plazos más cortos ya que la cantidad que tienen que superar los spreads es constante. Esto le permite saber de antemano que se necesitan al menos 3 puntos ganados para obtener un beneficio en contra del ejemplo anterior.

2. Los spreads variables

   Un spread variable simplemente significa que recibirá la mejor oferta y ofrece precios que su broker puede encontrar en tiempo real. En tiempos de alta liquidez, los spreads de los brokers tienden a ser menor. Esto hace que las operaciones a través de ellos más rentables, pero también tienen el riesgo de que las condiciones del mercado no sean del todo favorables. Digamos que, en los mercados asiáticos el par USD/JPY podría ser inferior a los 2 pips, quizás algo así como 1 pip. Esto hace que los costes de negociación sean más baratos, lo cual es siempre una ventaja. Sin embargo, durante una noticia de gran impacto en el mundo real, el spread podría aumentar así como la cantidad de órdenes para reducir en el mercado. Por ejemplo, durante el anuncio del Non-Farm Payroll de los EE.UU., este par podría fácilmente tener un spread de 20 pips. Comerciar con los brokers de spread es extremadamente difícil en tiempos de noticias de gran impacto.