L’effet de levier permet au client de négocier sans mettre la totalité du montant en jeu. Au lieu de cela, un montant de marge est demandé. Les traders utilisent le levier pour augmenter de manière significative le retour sur un investissement d’un CFD. En langage simple, l’effet de levier est un prêt proposé à un investisseur par le courtier qui gère son compte. L’effte de levier varie en fonction des instruments.

Voici les montants d’effet de levier proposés par la plupart des courtiers :

Exemples de négociation par effet de levier

1. Vous décidez d’acheter des actions Google. Au lieu d’acheter 1 000 actions Google à un courtier, vous achetez 1 000 CFD Google sur la plateforme de négociation. Si le cours de l’action Google baisse de 4 $, vous subirez une perte de 4 000 $. Toutefois, si l’action Google augmente de 4 $, vous recevrez un profit de 4 000 $, comme si vous aviez acheté les vraies actions.

2. Avec un dépôt de 1 000 $, votre capital est de 1 000 $ et le levier pour négocier Forex : 1:400. Votre total pour négocier est de 1 000 $ x 400 = 400 000 $

3. Vous ouvrez un compte de négociation avec 5 000 $ de marge, ce qui est la garantie ou le capital dans votre compte de négociation. Votre levier est de 50:1 pour les paires de devises principales. Ceci implique que vous pouvez placer un maximum de 250 000 $ (5 000 $ x 50) sur des positions de négociation de devises.

Négociation sur marge

Dans la négociation en ligne, le mot marge est utilisé pour décrire un dépôt utilisé comme garantie lors de la prise de positions sur le marché. La négociation sur marge permet aux traders d’ouvrir des positions à crédit, augmentant ainsi le pouvoir d’achat du client.

Lorsqu’un trader négocie sur marge il utilise en fait un crédit à court-terme octroyé par le courtier. Ce crédit à court-terme est utilisé pour négocier les volumes qui sont supérieurs à la valeur monétaire du trader.

La marge est utilisée en tant que collatéral pour couvrir les pertes que vous pouvez subir. Puisque rien n’est réellement acheté ou vendu, la seule exigence, et en fait le seul véritable objectif d’avoir des fonds dans votre compte, est pour une marge suffisante.

Les CFD permettent au trader de placer des positions longues ou courtes à l’aide de la marge. Il y a toujours deux types de marge avec une transaction CFD

1. Marge initiale – (varie de 3 % à 30 % pour les actions/stocks et 0,5 % – 1 % pour les indices, FX et matières premières).

   La marge initiale est essentiellement un dépôt. Prenez par exemple, les actions importantes et très liquides telles que Vodafone, la marge initiale sera plus près de 3 %, et selon le courtier et la relation qu’entretient le client avec la société le dépôt peut être plus ou moins important. Toutefois, avec un plus petit capital et une action moins liquide, la marge est susceptible d’être au moins de 10 % si ce n’est plus. La marge initiale sera toujours déduite à partir d’un compte du client et remplacée une fois que la transaction est couverte.

2. Marge de variation – (‘valorisée au prix du marché’).

   La marge de variation est appliquée aux positions si elles vont à l’encontre du client. Par exemple, si un trader achète 1,000 actions Twitter en utilisant les CFD à 100p et le prix baisse à 90p le courtier déduira 100 £ en marge de variation (1 000 actions x 10p) du compte du client. Remarque : tout ceci est fait en temps réel, à mesure que le marché baisse, ce qui s’appelle « valorisée au prix du marché ». À l’inverse, si le prix des actions augmente de 10p le courtier doit créditer le compte du client de 100 £ en profits.

Spread

Le spread est la différence entre le prix d’achat et de vente d’un titre ou d’un actif.

Imaginons que votre courtier cote la paire EUR/USD à 1.5602/05, cela signifie que vous pouvez lui acheter 1 EUR pour 1.5605 USD ou lui vendre 1 EUR pour 1.5602 USD.

Il existe principalement 2 types de spreads, fixe et variable.

1. Spreads fixes

   Un spread fixe ne change jamais Cela permet au trader de planifier ses coûts de négociation plus efficacement car il connaît déjà la différence du prix d’achat et de vente lorsqu’il place un ordre. Les spreads resteront les mêmes, même lorsque de nouveaux événements se déroulent, qui sont habituellement des moments d’extrême volatilité. Le courtier peut offrir un spread de 2 pip sur la paire USD/JPY par exemple. Ceci peut être utile lorsque vous négociez les délais plus courts car le montant que vous devez surmonter en spread est constant. Cela vous permet de savoir à l’avance que vous avez besoin d’au moins 3 pips en plus pour faire un bénéfice si on se base sur l’exemple ci-dessus.

2. Spreads Variables

   Un spread variable signifie simplement que vous recevrez le meilleur cours acheteur et vendeur que votre courtier pourra trouver en temps réel. En période de forte liquidité, les spreads de ces courtiers tendent à être plus faibles. C’est pour cette raison que négocier par leur intermédiaire est plus rentable, mais peut aussi être plus risqué lorsqu’il s’agit des conditions de marché. Supposons qu’au cours de la négociation asiatique, le spread de la paire USD/JPY mentionnée ci-dessus est inférieur aux 2 pips mentionnés plus haut, par exemple 1 pip. Cela entrainera des coûts de négociation moins onéreux, ce qui est toujours un plus. Toutefois, lors d’une annonce de marché, le spread peut augmenter car le montant des ordres diminue sur les marchés. Par exemple, au moment de l’annonce sur les salaires non agricoles américains, cette paire pourrait bien avoir un spread de 20 pip. Il est difficile de négocier avec les courtiers utilisant les spreads variables durant les périodes d’annonces de marché importantes.